Freistaat Bayern begibt Landesschatzanweisung mit 500 Mio. Euro Volumen

Der Freistaat Bayern begibt unter unserer Mitführung eine Landesschatzanweisung mit einer 7-jährigen Laufzeit und einem Volumen von 500 Mio. Euro.

Im Anschluss an das Announcement wurden die Bücher mit einer Spread Guidance von Midswap plus 2 bps reoffer geöffnet. Das Buch entwickelte ein schnelles Momentum, bereits nach 30 Minuten betrug das Ordervolumen mehr als die Hälfte des Emissionsvolumens. Bis zur Schließung des Orderbuches lagen Orders im Volumen von über 500 Mio. Euro im Buch. Daraufhin wurde das Orderbuch zügig geschlossen. Der überwiegende Teil der Orders kam aus Deutschland mit 77 %, Banken waren mit einem Anteil von 74 % überdurchschnitllich stark in der Transaktion vertreten.

Bemerkenswert an der regionalen Verteilung war die Platzierung an Investoren aus dem mittleren Osten an zweiter Stelle innerhalb des Orderbuchs.